请选择 进入手机版 | 继续访问电脑版

银行养老理家当 品真的能养老吗?4%-6%收益预期值得购买 吗?

[复制链接]
查看123 | 回复0 | 2020-10-17 11:41:54 | 显示全部楼层 |阅读模式
黄冈风云网信息:
#银行业##养老理财#

北京的88后姑娘小茹,怙恃 将100万元现金交给她赞助 解决 理财,如今银行理财涌现 了浮亏,特别是最近将近400款银行理家当  品涌现 浮亏,小茹的怙恃 已经不克不及 像以前一样购买  保本理家当  品,所以才委托小茹进行理财,要求当然是以保本为主。小茹在手机银行上看到这家银行有养老理家当  品,期限6年、两年定开、首期业绩基准区间为4.6%--5.5%。咨询银行的理财经理,银行理财经理的回答 是:“这是银行理财子公司推出的新产品  ,作风 偏稳健,风险系数不高,如果老年人有闲钱,可以拿来做养老配置。”

小茹疑惑的是,去年以来,各银行纷纷  推出养老理家当  品,并以三到六年的投资期限、4%-6%预期收益率吸引一些老年投资者购买  。银行养老理家当  品真的相符 养老的要求吗?真的可以作为养老投资吗?4%-6%收益预期值得购买  吗?


银行养老理家当  品真的能养老吗?4%-6%收益预期值得购买  吗?-1.jpg



一、目前各银行纷纷  结构 养老理家当  品,主要是分享老年化社会的理财市场红利

我国即将或者已经步入老年化社会,国度 统计局数据显示,截至2019年底,我国60岁及以上人口已达25388万人,占总人口的18.1%。随着老年人口数量的增长,老年人对多元化养老方法 的需求和财富治理 的需求也日益提升。

因此,近两年来,各银行纷纷  推出针对老年人的养老理家当  品自然是为了有针对性的对老年人进行理财办事 ,同时也是为了分享老年化社会的理财市场红利。

特别今年以来,银行理财子公司成立以后纷纷  扎堆结构 养老理家当  品市场,导致各类 养老理家当  品推出的速度明显显快。依据 普益标准  最新的数据统计,截至2020年6月24日,今年已有15家银行刊行 了115款养老理家当  品,而去年全年仅6家银行刊行 了152款养老型理家当  品。可见,各银行都已经开始发力养老理财市场。

在银行养老理家当  品市场中,国有行的刊行 数量增加最明显。今年已刊行 的115款养老理家当  品中,有35款是由国有银行理财子公司刊行 的。

目前银行养老理家当  品主要有,兴业银行养老型理家当  品—“安愉乐享”系列,5年期封闭  式治理 ,1元起购,产品  100%投资于固定收益类资产,不介入 股票投资,五年内将不少于三次分红,业绩基准为5%-5.5%;光年夜 理财推出的“阳光金养老”系列,五年期、封闭  式、净值型公募理财,业绩比较  基准4.70%-6.10%;中银理财的一款养老理财,则采取  了“3+1+1”期限自主选择模式,首个封闭  期是三年,封闭  期结束后每年开放一次,存续期限是五年。

二、银行养老理家当  品仍然是理家当  品,并不是储蓄产品  ,这一点一定要明确

无论是一些养老理家当  品的购买  者,还是一些银行的理财经理,既或是一些财经媒体,在报道银行养老理家当  品时,都将银行养老理家当  品与银行养老储蓄产品  相混淆。并且 一些银行理财经理有意无意地推介银行养老理家当  品的稳健型和风险水平 低特征。

然则 ,年夜 多半 养老理财需求是要求风险低的,甚至小茹的怙恃 对小茹进行理财的要求也是最低需求保本。

前两天遇到一位方才 退休的人员,所有的资金都在银行理家当  品里,目标要求是最低保本,当告诉  她现在所有的银行理家当  品都可能产生 亏损并已经有了400款银行理家当  品涌现 浮亏时,异常 着急,让我看看她的理家当  品是不是有风险?

因此,这里必定 明确,银行养老理家当  品并不是养老储蓄产品  ,所以,在购买  时一定要分清楚是储蓄产品  还是理家当  品,不要被所谓的养老理家当  品所迷惑,以为养老理家当  品就是低风险、低风险等于无风险,是纰谬 的。

现实中确实有一些银行有针对老年人的储蓄产品  ,对那些特别厌恶风险的老年投资者可以选择老年人储蓄产品  ,如某发银行刊行 了一款专门针对中老年客户推出的立异 储蓄产品  ——“安享赢”按期 存款,1万元起存,存期分为三年和五年,年利率最高3.95%,以人民币计价,急用可取,通存通兑,提前支取智能分段计息,到期自动转入借记卡。

因此,一定要明确,银行的养老理家当  品仍然是理家当  品,不是储蓄产品  ,仍然是有风险的,即使是低风险品级 的理家当  品也不代表着没有风险。近期银行理家当  品涌现 的近400款浮亏的理家当  品,年夜 多半 都是风险品级 在R2和R1的理家当  品,平衡性理家当  品R3都很少。因此,购买  者不要将低风险简单地认为没有风险,银行理财经理也不要刻意强化银行养老理家当  品的低风险特征,更不要诱导稳健和低风险保障。



三、银行养老理家当  品与普通的银行低风险理家当  品有什么实质 的不合  呢?是不是真的适合养老理财呢?

从目前的情况看,各银行推出的养老理家当  品都具有三个重要的特征,即:

一是理财周期较长,3—6年期限;依据 普益标准  统计,2019年刊行 的152款养老型理家当  品的平均投资期限跨越 1年,达到  428天,而普通理家当  品的平均投资期限仅有185天。

二是理财期限有灵活性的设计,如6年期限中2年以后可以开放取出;如光年夜 理财刊行 的“阳光金养老1号”封闭  式理家当  品,成立满两年后每年将向投资者返还25%的份额,以实现历久 投资目标下的短期流动性支配 。中银理财的一款养老理财,则采取  了“3+1+1”期限自主选择模式,首个封闭  期是三年,封闭  期结束后每年开放一次,存续期限是五年。

三是利率相对较高,一般可以达到  年化收益率4—6%。有的4年期5.5%,比一般的银行理家当  品收益相对较高,特别是在目前银行理家当  品收益率已经进入3时代后,4—6%的理财比较 业绩仍然有较强的吸引力。

从上面的三个特点看,似乎与养老的基本特征平安 性并没有什么根天性 的联系关系 ,特别是风险品级 R1R2甚至R3的风险品级 更不足以说明对养老理家当  品的适用性。


银行养老理家当  品真的能养老吗?4%-6%收益预期值得购买  吗?-2.jpg



四,从某银行的一款养老理家当  品现状看,我国银行养老理家当  品的成长 之路还有很长的路要走。

为了说明银行养老理家当  品与一般银行理家当  品有区别,我们简单地对一家银行的养老理家当  品进行剖析 ,以说明目前银行养老理家当  品到底有什么特色和是否适合养老理财。

剖析 后可以看出,实际上,这一款银行的养老理家当  品与同等低风险理家当  品的基本 区别只有一点:

就是期限比较  长,一般情况下是4—6年,为了解决这个问题有的理家当  品设计为每2年按期 开放。如某银行的养老固收产品  ,产品  期限6年、两年定开、首期业绩基准区间为4.6%--5.5%。

关于银行养老理家当  品目标客户:有养老及历久 投资需求,不满足于纯债产品  收益、希望投资一定水平 上介入 权益市场的投资者。然则 这一条也同样适用于所有的投资者,因为银行理家当  品的投资者自己 就是那些不满足于纯债产品  和银行存款产品  的投资者,所以,这一条与一般的银行理家当  品没有实质 的区别。

关于银行养老理家当  品的风险品级 。这款银行养老理家当  品的风险品级 是R2,面向不特定社会"大众销售,按期 开放式净值型非保本浮动收益型产品  ,业绩具有不确定性。10000元起购,1000整数倍递增。与一般的银行理家当  品没有实质 区别。

关于银行养老理家当  品的投资对象。这一点应该是最有养老理财特色的处所 ,然则 看了以后仍然会让人们失望。这款银行养老理家当  品的投资策略为依据 对应养老目标日期的资产配置下滑曲线确定权益仓位,在不合  年夜 类资产中进行资产配置和疏散 投资。理家当  品主要投资于银行存款、货币市场对象 、债券类资产、非标准  化债权类资产、权益类资产以及资产治理 产品  ,其中所投资的资产治理 产品  需相符 本产品  确定的投资范围  。

投资比例为2020-2022年,固定收益类80-100%,权益类0-20%;2022-2024年,固定收益类85-100%,权益类0-15%;2024-2026年,固定收益类95-100%,权益类0-5%。

上面的投资对象和投资比例与一般的风险品级 是R2的银行理家当  品没有什么根天性 的不合  。

最后,看看银行养老产品  的费用情况,这款银行养老理家当  品的收费同样是三项费用一样不少:

托管费0.05%/年,销售手续费0.3%/年,固定治理 费0.2%/年。扣除各项费用后,产品  实现的年化收益率低于或者等于5.5%,即最高预期收益率则不收取超额治理 费,年化收益率跨越 5.5%的部分  ,50%归投资人所有,其余50%作为治理 人的超额治理 费。

因此,从这家银行的这一款银行养老理家当  品的要素进行剖析 ,我们看不出与一般性的养老产品  有什么根天性 的区别。

银行养老理家当  品的根天性 特征应该在于养老,养老资金的最根天性 特征在于平安 性,因此,各银行养老理家当  品应该在平安 性上下工夫 ,养老理家当  品投资作风 应该比同品级 的银行一般性理家当  品更为稳健。在此基础上提高理家当  品的收益性,这是基本 。

银行养老理家当  品市场空间巨年夜 ,特别是在资产治理 新规出台以后,所有的银行理家当  品都不再保本保息、都可能存在风险的前提下,养老理财更具有异常 年夜 的空间。然则 如果没有更宽松的政策以确保银行养老理家当  品的保天性 能,银行养老理家当  品仍然走不出只是一个名义罢了 的现状。(麒鉴)


银行养老理家当  品真的能养老吗?4%-6%收益预期值得购买  吗?-3.jpg



黄冈论坛其他内容涵盖论坛社区、招聘求职、房屋租售、二手交易、新闻商业、征婚交友等众多方面,所有信息免费浏览,免费刊登,是黄冈本地的个人信息和商业信息发布平台。
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册

本版积分规则

2

主题

8

帖子

28

积分

新手上路

Rank: 1

积分
28